A központi bank funkciói
A bankrendszer mint a pénzpiac szervezője.
A bankrendszer az ország területén működő bankintézmények egy csoportja, egymással összefüggésben.
1. Jelenleg a legtöbb országban létezik egy kétszintű bankrendszer. többek között:
- központi (kibocsátó) bank
- kereskedelmi (letét) és szakosodott (befektetés, megtakarítás, jelzálog, külkereskedelem, stb.).
2. Az Egyesült Államok egyedi tartalékrendszere (FRS), amely 12 tartalék bankból áll.
3. Monobank rendszer, amely a tervgazdaságra jellemző.
A központi bank a bankrendszer legfontosabb kapcsolata.
A központi bank fő feladatai a következők:
• A pénzforgalom és a bankrendszer stabilitásának biztosítása;
• Az állampolitika végrehajtása a hitel, pénzforgalom és valutaviszonyok területén.
A központi bank főbb funkciói:
monopólium-pénz kibocsátása és forgalomba hozataluk;
a hitelintézetek készpénzállományának felhalmozása és tárolása;
a kereskedelmi bankok hitelezését és a tevékenységük ellenőrzését
az ország arany- és devizatartalékainak tisztviselője,
a nemzeti elszámolási rendszer szervezője;
a diszkontráta szabályozása (refinanszírozási ráták)
a kereskedelmi bankok tartalékainak tárolása,
ösztönző vagy visszatartó erejű monetáris politikát folytat.
A diszkontráta az az arány, amelyen a jegybank kölcsönadja a kereskedelmi bankokat. A hivatalos diszkontráta a banki hitelkamatok viszonyítási alapja. A diszkontráta manipulálásával a központi bank nemcsak a pénzpiac, hanem a pénzügyi piac állapotát is érinti. Az alacsonyabb refinanszírozási ráta miatt a jegybanki hitelek olcsóbbak és olcsóbbak a kereskedelmi bankok számára.
A kötelező tartalékok normáját a jegybankok a betét összegének százalékában határozzák meg. A kötelező tartalékbetétek normájának csökkentésével a kötelező tartalékalap egy részét visszaviszi a kereskedelmi bankokba, és további felesleges tartalékokká válik. A monetáris bázis nem változik, de a pénzkínálat két tényező miatt nő:
• A kötelező tartalékalapból felszabaduló alapokat a bankok további hitelek kibocsátására használhatják.
• A további hitelek betétek szorzásához vezetnek.
A kötelező tartalékbetétek normájának növekedésével a bankok kötelezõ tartalékalapjának volumenét növelik a felesleges tartalékok csökkentésével. A monetáris bázis nem változik, de a pénzkínálat csökken.
A nyílt piacon végzett műveletek az államkötvények központi bank általi megvásárlása és eladása (államkötvények). Ilyen műveletek révén a jegybank befolyásolja a bankrendszer likviditását és a kamatlábakat. A számlák és kötvények értékesítése csökkenti a pénzkínálatot és csökkenti a kamatlábakat, a vásárlás ezzel ellentétes hatást fejt ki.