Vajon a kiegyensúlyozás a portfólió, eszközök elosztása
Általános szabály, hogy a befektetők úgy döntöttek, eszközök elosztása a célok alapján, a források és a kockázati tolerancia. Sajnos, amikor a végrehajtás, a befektetők nagyon érzelmileg reagálnak a híreket, és ezért nem használható a piaci volatilitás a saját javukra.
Talán a legnagyobb ajándék, hogy a befektetők meg magukat, ez egy stratégia, amely megszünteti az érzelem a legfontosabb befektetési döntéseket. Az egyik jól bevált stratégiák - portfolió kiegyensúlyozás.
Vegetarian azt beállítani a beruházás révén eladása állomány és kötvényalapok megvenni, vagy fordítva, a hasznosítás, a választott eszközök elosztása. Tegyük fel például, hogy az eszközök elosztása - 60% -os részesedéssel és 40% kötvény. Ha részvényárfolyamok emelkedése több hónapig, a részesedése a részvények emelkedhet 65%. Ez azt jelenti, hogy meg kell adni 5% -a befektetési alapok, hogy visszatérjen a kívánt eloszlást. Támogató eszközök elosztása, hogy tartsa meg a kockázati szint közel az a pont, ahol a legkényelmesebb.
Vegetarian is kisimítja a megtérülés, hogy úgy „eladni magas” és „alacsony vásárolni”. Amikor egy része a portfolió növekszik, akkor húzza több pénzt befektetni ezen a területen, hiszen nyilván jó érzés. Ahhoz azonban, hogy az egészségügyi tárca, meg kell küzdeni ezt az impulzust. Mivel az elmúlt 25 évben, a legjobb dolog, amit tehetünk, időről időre a profitot a legjobb befektetés.
Vegetarian megy előre
Az egész 25 éves időszak, portfólió kiegyensúlyozás megmutatta magasabb hozam: 10.000 $ beruházás vált $ 97'000 versus $ 89'000 Egy portfólió nélkül kiegyensúlyozás. Azonban sokan voltak pillanatok alatt a 25 év, amikor a portfóliók nagyon eltérően viselkednek.
Portfolio kiegyensúlyozás
- Ő lépett előre a teljes időszakra
- Kevesebb során elszenvedett mély lehívások
- Ez azt mutatta növekedés 92% -át a lehető legjobb eredmény
Tárca nélküli kiegyensúlyozás
- Hányad csúcsot ért el 81%
- Kitartott a bika piac 90
Mint látható az alábbi táblázatban, ez elég gyakori program során a legtöbb ebben az időszakban: A piacon ősszel jobb volt, hogy kiegyensúlyozzák a portfólió minden évben. A növekedés a piacon akkor nem kap olyan nagy eredmény, amennyit csak tudnak, de akkor lett volna a tetején, ahogy egyre több mentett az ősszel.
Időszakok bullish és bearish piacok:
- 30/04/98 - 31/08/98: egyensúlyának helyreállítására: 7%; nélkül kiegyensúlyozás: -10%; egyensúlyának vs. nélkül kiegyensúlyozás: 74% előfordulási
- 08/31/98 - 08/31/00: kiegyensúlyozás: + 41%; nélkül kiegyensúlyozás: + 50%; egyensúlyának vs. nélkül kiegyensúlyozás: 82% -os növekedés
- 31/08/00 - 30/09/02: egyensúlyának helyreállítására: -22%; nélkül kiegyensúlyozás: -32%; egyensúlyának vs. nélkül kiegyensúlyozás: 68% előfordulási
- 09/30/02 - 10/31/07: kiegyensúlyozás: + 71%; nélkül kiegyensúlyozás: + 81%; egyensúlyának vs. nélkül kiegyensúlyozás: 87% -os növekedés
- 10/31/07 - 28/02/09: egyensúlyának helyreállítására: -30%; nélkül kiegyensúlyozás: -37%; egyensúlyának vs. nélkül kiegyensúlyozás: 81% előfordulási
- 28/02/09 - 31/12/10: kiegyensúlyozás: + 44%; nélkül kiegyensúlyozás: + 48%; egyensúlyának vs. anélkül kiegyensúlyozás 92% növekedés
Állítsa be a dátumot a kiegyensúlyozás
Az egyik megközelítés az, hogy egyensúlyt a portfolió, ha az elosztó indul 5% vagy több célt. De könnyebb módja - a naptár -, hogy módosítsa a megadott időpontban. És az egyszerűbb, annál jobb, mert fontos, hogy valóban megtette.
Milyen gyakran kell az egyensúly a portfolió? A legtöbb tanulmány megállapítja, hogy a befektetők újra egyensúlyba portfolió legalább évente. Sokan úgy döntenek, hogy csinálni negyedévente vagy havonta, bár a legtöbb vizsgálatok azt mutatják, enyhe kapcsolat a kockázat és hozam a frekvencia. Egyes tanulmányok azt mutatják, hogy az éves kiegyensúlyozás eredményezhet valamivel magasabb hozamot, mint a gyakrabban kiegyensúlyozás nélkül növekvő ingadozása. Ugyanakkor a hiánya kiegyensúlyozás szinte bizonyosan az a tény, hogy a portfolió idővel jelentősen eltérni az eredeti célja a kockázat.
Legközelebbi szemináriumok az FinWebinar.ru
Adatvédelem
A lakás elhagyása a személyes adatokat, akkor megállapodnak
hogy az adatok kerülnek felhasználásra összhangban a Privacy Policy